風~Infinity~

昨天跟一個客戶聊了超過75分鐘，創下個人&客戶最長通話紀錄
今天同一個客戶又打電話來詢問很多投資問題，這次談了約一小時
一般跟客戶其實不會在這樣短的時間聊這麼久，可是她提出的問題真的很多
從這些問題中很簡單就可知道，她對於投資是幾乎沒有基本概念
因此今天忍不住就透過電話先讓她了解基本的投資管道和風險程度

這位客戶幾乎完全不了解自己所持有的投資，她說她幾乎不知道自己到底投資了什麼
她所講出的投資內容可說是五花八門，分好幾家不同的公司，投資標的幾乎什麼都有
基本的從股票、基金、債券，複雜的到連動債、避險基金、貨幣投資....等
除了最基本的她略懂一二，其它的投資她就不瞭解到底是什麼
當我問她為什麼會投資這些複雜的東西，她回答：因為理專說這個報酬率不錯
她看到只是過去的報酬率和預估的報酬率，卻沒有去了解這些投資所附帶的風險
這也是為什麼這位客戶看到現在的投資報酬率會睡不著覺的主因

雖然很多投資商品真的複雜到很難懂，但基本上我還是會建議所有投資人試著去了解其內容
如果有不懂的地方可以詢問自己的理專，或是透過其他管道來找解答
不管今天對於自己的理專有多信任，對於自己的投資內容還是得有一定程度的理解
尤其像比較複雜的連動債或是貨幣投資等衍生性商品，投資人更應該去了解其內容
能夠對自己投資內容有基本的認知，才比較不會發生『我都不知道都投資了什麼』

再來，投資不能只看報酬率，不應該只選高報酬率的來投資
第一個理由是，一般報表中的報酬率都是過去的數據
過去的報酬率並不能代表未來的報酬率，Past performance may not be repeated
第二個理由是，天下沒有白吃的午餐，高報酬率就會有高風險
舉例來說，到去年都還很夯的金磚四國 BRIC，平均報酬率在前幾年都有10%甚至20%以上
但當整體經濟衰退時，BRIC跌下來卻幾乎都超過40-50%
套用Spiderman叔叔的話：Great return comes with great risk

投資不是把錢交給理專，也不是聽什麼買什麼
在做任何投資前應該先稍微去了解一下該投資標的
在簽任何投資合約之前都該至少把合約讀一遍，不懂的就提問
做點功課一來可以讓自己對於投資比較安心，二來也可以減少投資上的糾紛